J 2013

Loan loss provisioning in selected European banking sectors: Do banks really behave in a procyclical way?

FRAIT, Jan and Zlatuše KOMÁRKOVÁ

Basic information

Original name

Loan loss provisioning in selected European banking sectors: Do banks really behave in a procyclical way?

Name in Czech

Tvorba rezerv na úvěrové ztráty ve vybraných evropských bankovních sektorech: Chovají se banky skutečně procyklicky?

Authors

FRAIT, Jan and Zlatuše KOMÁRKOVÁ

Edition

Finance a úvěr, Praha, Economia, 2013, 0015-1920

Other information

Language

English

Type of outcome

Článek v odborném periodiku

Field of Study

50200 5.2 Economics and Business

Country of publisher

Czech Republic

Confidentiality degree

není předmětem státního či obchodního tajemství

References:

URL

Organization unit

University of Finance and Administration

UT WoS

000323988800001

Keywords (in Czech)

procykličnost; tvorba rezerv na úvěrové riziko v průběhu cyklu; dynamická tvorba rezerv

Keywords in English

procyclicality; credit risk through-the-cycle provisioning; dynamic provisioning; macroprudential policy

Tags

AR 2012-2013, RIV_ano, časopis s impakt faktorem

Tags

International impact, Reviewed

Links

GA13-08549S, research and development project.
Změněno: 23/6/2022 13:28, Mgr. Jitka Štruncová

Abstract

ORIG CZ

V originále

This paper sets out to discuss the extent of procyclicality in European banks' lending behavior and how much the regulatory and accounting framework may contribute to it. The main focus is the behavior of banks regarding provisioning against impaired financial assets. It also discusses whether a through-the-cycle provisioning regime could serve as one of the possible regulatory responses to the ongoing financial crisis. Our applied analysis reveals that European banks are among those that provision in a procyclical manner. On the theoretical level, therefore, through-the-cycle provisioning could be helpful in creating a buffer during good times which could then be used during recessions. On the practical level, however, through-the-cycle provisioning would for numerous reasons be difficult to introduce soon and would first need to be aligned with the other components of the international framework for accounting and for the regulation of financial institutions.

In Czech

Cílem tohoto článku je diskutovat o míře procykličnosti úvěrového chování evropských bank a o tom, do jaké míry k ní může přispívat regulační a účetní rámec. Hlavní pozornost je věnována chování bank, pokud jde o tvorbu opravných položek ke znehodnoceným finančním aktivům. Zabývá se také tím, zda by režim tvorby opravných položek v průběhu cyklu mohl sloužit jako jedna z možných regulačních reakcí na probíhající finanční krizi. Naše aplikovaná analýza ukazuje, že evropské banky patří k těm, které vytvářejí rezervy procyklickým způsobem. Na teoretické úrovni by proto tvorba opravných položek v průběhu cyklu mohla být užitečná při vytváření rezervy v příznivých obdobích, která by pak mohla být využita během recese. V praktické rovině by však bylo z mnoha důvodů obtížné brzy zavést tvorbu opravných položek v průběhu cyklu a bylo by třeba ji nejprve sladit s ostatními složkami mezinárodního rámce pro účetnictví a pro regulaci finančních institucí.
Displayed: 31/10/2024 22:46