BÜCHER, Tobias. Impact on Commercial Banks‘ Credit Risks caused by ECB‘s Negative Interest Rate Policy. Online. In Eva Kostikov. FINANCIAL MARKETS 2023. THE ROLE OF CENTRAL BANKS IN A HIGH INFLATION ENVIRONMENT. Praha: Vysoká škola finanční a správní, a.s., 2023, p. 33-47, 14 pp. ISBN 978-80-7408-269-6.
Other formats:   BibTeX LaTeX RIS
Basic information
Original name Impact on Commercial Banks‘ Credit Risks caused by ECB‘s Negative Interest Rate Policy
Name in Czech Dopad na úvěrová rizika komerčních bank způsobená politikou negativních úrokových sazeb ECB
Authors BÜCHER, Tobias.
Edition Praha, FINANCIAL MARKETS 2023. THE ROLE OF CENTRAL BANKS IN A HIGH INFLATION ENVIRONMENT, p. 33-47, 14 pp. 2023.
Publisher Vysoká škola finanční a správní, a.s.
Other information
Original language English
Type of outcome Proceedings paper
Field of Study 50200 5.2 Economics and Business
Country of publisher Czech Republic
Confidentiality degree is not subject to a state or trade secret
Publication form electronic version available online
WWW URL
Organization unit University of Finance and Administration
ISBN 978-80-7408-269-6
Keywords (in Czech) Bankovní rizika, úvěrové riziko, finanční riziko a řízení rizik, politika záporných úrokových sazeb
Keywords in English Banks Risks, Credit Risk, Financial Risk and Risk Management, Negative Interest Rate Policy
Tags AR 2023-2024, xD2
Changed by Changed by: Bc. Jan Peterec, učo 24999. Changed: 20/11/2023 10:37.
Abstract
ECB’s negative interest rate policy leads to more and more higher risks in banks. The hypothesis is, that ECB's negative interest rate policy leads to significantly higher credit risks. The article researches the effects on credit risk indicators and the indeed risk development in banks. The author extends the analyzes carried out by other authors with his own data evaluation. External studies relate almost exclusively to macroeconomic data. The author researches one step deeper. For this purpose, raw data from all european commercial banks are analyzed. Therefore a correlation analysis between the 'deposit facility' and the respective characteristic was tested. This serves to check whether a change in the variable is causally related to the drop in the deposit facility. In addition, in individual cases a quadratic regression analysis supples the correlation analysis. This was useful in cases where lowering the deposit facility initially led to significant changes in the trait, but active management normalized it again. Direct effects on commercial banks credit risks can be proven by authors quantitative research.
Abstract (in Czech)
Negativní úroková politika ECB vede ke stále vyšším rizikům v bankách. The hypotéza je, že negativní úroková politika ECB vede k výrazně vyšším úvěrovým rizikům. Článek zkoumá vlivy na ukazatele úvěrového rizika a skutečný vývoj rizika v banky. Autor rozšiřuje analýzy provedené jinými autory o vlastní data hodnocení. Externí studie se týkají téměř výhradně makroekonomických údajů. Autor zkoumá o krok hlouběji. K tomuto účelu slouží nezpracovaná data ze všech evropských komerčních bank analyzovány. Proto korelační analýza mezi „vkladovou facilitou“ a příslušným byla testována charakteristika. To slouží ke kontrole, zda je změna proměnné kauzální v souvislosti s poklesem vkladové facility. Navíc v jednotlivých případech kvadratická regrese analýza doplňuje korelační analýzu. To bylo užitečné v případech, kdy se snižoval vklad zařízení zpočátku vedlo k významným změnám ve znaku, ale aktivní management jej normalizoval znovu. Přímé dopady na úvěrová rizika komerčních bank lze prokázat autorovým kvantitativním výzkumem.
PrintDisplayed: 2/5/2024 12:33