VSFS:N_FD Finanční deriváty - Informace o předmětu

N_FD Finanční deriváty

Rozsah

1/1. 6hodin/semestr. 3 kr. Ukončení: z.

Vyučující

doc. RNDr. Přemysl Záškodný, CSc. (cvičící)

Garance

doc. RNDr. Přemysl Záškodný, CSc.
Katedra financí (FES, KF) – Katedry – Vysoká škola finanční a správní
Kontaktní osoba: Ivana Plačková

Rozvrh seminárních/paralelních skupin

N_FD/cFPH: každé liché pondělí 15:45–16:29 S34, každé liché pondělí 16:30–17:15 S34, P. Záškodný
N_FD/pFPH: každé liché pondělí 14:00–14:44 S34, každé liché pondělí 14:45–15:30 S34, P. Záškodný
N_FD/vFPH: Pá 6. 2. 17:15–18:45 S32, Pá 6. 3. 17:15–18:45 S32, Pá 20. 3. 17:15–18:45 S32, P. Záškodný

Omezení zápisu do předmětu

Předmět je nabízen i studentům mimo mateřské obory.

Mateřské obory/plány

• Finance a finanční služby (program VSFS, N-HPS) (2)

Cíle předmětu

V rámci předmětu jsou zkoumány finanční deriváty jako významné termínové instrumenty finančního trhu, a to jak z hlediska komplexních instrumentů finančního trhu, tak z hlediska jejich základního využití v oblasti hedgingu, tradingu a arbitragingu. Vedle zkoumání nepodmíněných termínových obchodů je pozornost věnována finančním opcím. Oceňování opcí bude vycházet především z binomického modelu, Blackova-Scholesova modelu a modelu parity.

Osnova

• Přednášky (podrobný obsah - viz metodický list pro FD): 1. Instrumenty termínového trhu a základní možnosti jejich využití 2. Finanční opce a jejich oceňování 3. Futures a jejich oceňování 4. Statistický a pravděpodobnostní základ oceňování FD 5. Výpočtová a programová část oceňování opcí 6. Aplikace finančních derivátů Cvičení (podrobný obsah - viz metodický list pro FD): 1. Procvičení základů empirické a matematické statistiky 2. Procvičení potřebných základů matematické ekonomie 3. Procvičení základů tvorby projektů v oblasti oceňování FD 4. Procvičení struktury derivátových burz ve světě a pražské burzy cenných papírů 5. Prezentace vytvořených projektů 6. Udělení zápočtů

Literatura

• Záškodný,P.:Programový algoritmus oceňování opcí.DI, Ostrava 1997, texty přednášek (text1 až text9)
• Záškodný,P., Pavlát,V., Budík,J.: Finanční deriváty a jejich oceňování.VŠFS,Praha 2007
• Pavlát,V. a kol.: Kapitálové trhy. Professional Publishing. Praha 2003
• Sharpe,W.F., Alexander,G.J.: Investice. KB, Plzeň 1993
• Budínský,P., Záškodný,P.: Finanční a investiční matematika. VŠFS, Praha 2004
• Záškodný,P. a kol.: Základy ekonomické statistiky. VŠFS, Praha 2003
• Dvořák,P.: Finanční deriváty. VŠE, Praha 1996 (a další vydání)
• Pavlát,V.: Finanční opce. Magnet-Press, Praha 1994

Metody hodnocení

Zakončení předmětu: zápočet Požadavky k udělení zápočtů: Projekt statistického šetření ve vazbě na vybranou zahraniční derivátovou burzu Vybraný algoritmický projekt oceňování zvoleného typu finančního derivátu Obhájení obou projektů

Informace učitele

Základní odborná literatura vydaná VŠFS: Záškodný,P., Pavlát,V., Budík,J.: Finanční deriváty a jejich oceňování.VŠFS,Praha 2007 Tato literatura platí v plném rozsahu, dílčí stránky pro jednotlivé tématické celky nebudou v dalších částech metodického listu uváděny Poznámka: Texty 1 až 9 obsažené v literatuře [1] a s jejichž pomocí byla vytvořená základní odborná literatura [2] vydaná VŠFS budou dány k dispozici v úvodu přednášky Některá původní a interpretující zahraniční literatura: Black,F., Scholes,M.: The Pricing of Corporate Liabilities. Journal of Political Economy. May-June 1973 Cox,J.C., Ross,S.A., Rubinstein,M.: Option Pricing – a Simplified Approach. Journal of Financial Economics, 7, 1979 Cox,C., Rubinstein,M.: Options Market. Prentice Hall, New York 1985 Glaister,S.: Mathematical Methods for Economists. Blackwell, Oxford 1984 King,A.: How the Stock Market Can Learn to Live with Index Futurem and Options. Financial Analysts Journal, September-October 1987 Blake,D.: Financial Market Analysis. McGraw-Hill, London 1990

Další komentáře

Předmět je dovoleno ukončit i mimo zkouškové období.

• Statistika zápisu (léto 2009, nejnovější)
  
• Permalink: https://is.vsfs.cz/predmet/vsfs/leto2009/N_FD